Micro finance

Introduction

Le terme « micro finance » désigne l’offre de services financiers aux ménages à faible revenus : prêt, épargne, assurance ou service de transfert durant les deux dernières décennies, les opérateurs ont élaboré de nouvelles techniques pour offrir ce type de service de manière durable. La micro finance semble être un outil d’assistance aux pauvres particulièrement efficace, dans la mesure où on    considère généralement qu’elle permet d’améliorer leurs moyens d’existence de réduire leur vulnérabilité et de stimuler l’autonomie sociale aussi bien qu’économique.

La plupart des bailleurs de fonds ont limité l’essentiel de leurs interventions à une seule de ces prestations, à savoir le micro crédit. Bien que le crédit ne crée pas en lui-même de potentiel économique, il peut le libérer, permettant ainsi aux pauvres d’utiliser leur capital humain et productif de façon plus rentable et d’accroitre leur patrimoine. Au-delà du crédit, les pauvres font appel aux services d’épargne et d’assurance pour planifier leurs dépenses futures importantes et pour réduire le risque découlant des variations de revenus et des besoins soudains.

L’accent porte depuis plusieurs années sur la mesure de la viabilité financière des IMF. Plusieurs outils d’analyse ont été développés, communément appelés systèmes de notation ou de « rating ». Il existe aujourd’hui plusieurs systèmes de rating, dont les plus connus sont les outils CAMEL (développé par ONG ACCION), PEARIS(WOCCU), GIRAFE (Planète finance) et M-Cyril (EDA).

Tout système financier décentralisé (SFD) s’expose en permanence à une forte probabilité de perte appelée « risques » pouvant nuire non seulement à la pérennité de ses interventions, mais également à la viabilité des projets financés et à l’impact socio-économique que ses initiatives peuvent avoir sur les populations cibles.

Souvent, on associe à l’expansion de l’IMF une plus grande vulnérabilité aux risques, et cela à mesure qu’elle franchit les différentes phases de sa croissance. Cette profusion de risques dans un marché où prédomine le secteur informel légitime en quelque sorte l’appréhension du secteur bancaire classique à servir cette clientèle servie par les IMF bien que le taux de bancarisation soit encore très faible au bénin.

La crise financière internationale que nous connaissons a donné lieu à des appels en faveur d’une amélioration des systèmes de gestion des risques utilisés par les institutions financières et de l’élargissement du rôle des autorités réglementaires qui encadrent ces systèmes. Les recommandations formulées établissent une distinction entre les dimensions micro prudentielle et macro prudentielle de la réglementation. Les règles micro prudentielle concernent le détail de la réglementation appliquée aux institutions financières et portent notamment sur les risques auxquels celles-ci s’exposent et sur l’adéquation de leurs fonds propres. Les règles macro prudentielles ont trait aux risques systématiques, c’est-à-dire aux risques découlant des opérations entre les banques et le reste du système financier.

Crise financière oblige, les systèmes de gestion des risques sont passés au crible et font l’objet d’appels en faveur de leur amélioration et de l’élargissement du rôle des autorités règlementaires qui les encadrent. Les techniques modernes de gestion des risques et la théorie sur laquelle elles s’appuient sont complexes. Les énormes carences mises aux jours par la crise actuelle rendent nécessaire l’examen de certaines stratégies pour rehausser la qualité tant de la gestion des risques que des pratiques réglementaires. La réglementation prudentielle devrait être axée sur les défaillances susceptibles de survenir au sein de l’institution financière ainsi que dans ses interactions avec d’autres institutions sur les marchés. Les défaillances des marchés liées aux risques de liquidité et aux risques de liquidité et aux risques systématique nécessitent l’émergence de nouvelles techniques fondées sur la participation et la coopération des institutions financières et des autorités règlementaires. Afin d’apprécier la pertinence du recours et leur difficile maîtrise, nous nous sommes proposées de mener notre étude sur : « Financement extérieur et gestion des risques financiers dans les systèmes financiers décentralisés : cas de PADME-BENIN »

Dans ce mémoire, nous aborderons successivement :

• La présentation de PADME-BENIN ;
• La présentation du cadre et de la méthodologie de recherche adoptée ;
• Puis en fin, la présentation, l’analyse et la vérification des hypothèses.

PRESENTATION DU CADRE DE STAGE

CHAPITRE I : PRESENTATION DU CADRE DE STAGE

        Dans ce chapitre, nous présentations le cadre de stage et le déroulement des tâches que nous y avons effectuées.

CHAPITRE I : PRESENTATION DU CADRE DE STAGE

Dans ce chapitre, nous présentons le cadre de stage et le déroulement des tâches que nous y avons effectuées.

SECTION 1 : Historique, organisation, activités et ressources

A travers cette section, nous faisons part de l’historique de PADME-BENIN, CLCAM BENIN organisation, des activités menées et des ressources dont elle dispose.

PARAGRAPHE 1 : Historique et organisation de PADME-BENIN CLCAM BENIN

1. HISTORIQUE

Le projet d’Appuis aux Développement des Micro-Entreprise (PADME) avait été lancé en 1993 comme une sous-composante du Projet d’Appuis et d’Assistante aux Entreprises Publiques et Semi-publique (PAE). Au départ, il est considéré comme une mesure d’accompagnement du Programme d’Ajustement Structurel (PAS) et avait une mission ponctuelle qui consistait à accompagner par la formation et le crédit, déflatés des entreprises publiques et semi-publiques, afin de soutenir initiatives d’auto-emploi. Le PADME devrait prendre fin en décembre 1997 en même temps que le PAE. Mais toutes les études et évaluations réalisées en 1996 et 1997 pour avoir une idée sur l’avenir de l’institution ont été unanimes sur la nécessité de transformer le projet en une institution viable et pérenne de micro finance. Selon ces études l’institutionnalisation du projet devrait se faire en deux phases.

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