Procédures Du Cycle Trésorerie

I. FONCTION DE TRESORERIE DANS UNE ENTREPRISE

1. DEFINITION

La trésorerie d’une entreprise à un instant donné est égale à la différence entre ses emplois de trésorerie (placements financiers et disponibles) et son endettement bancaire et financier à court terme. C’est le cash dont elle dispose quoiqu’il arrive (même si la banque décidait de cesser ses prêts à court terme) et quasi immédiatement (le temps seulement de débloquer ses placements à court terme). Autrement dit, la trésorerie est égale à la différence entre le fonds de roulement fonctionnel de l’entreprise et son besoin en fonds de roulement.

Donc, il paraît que l’existence de disponibilités (l’encaisse) n’implique pas

forcément l’existence d’une trésorerie positive.

Il s'agit alors d'assurer l'équilibre des recettes et des dépenses à tout moment en contractant les emprunts nécessaires ou en plaçant les fonds disponibles, et en tout lieu en effectuant les mouvement de fonds nécessaires.

2. ORGANIGRAMME DE LA TRESORERIE

Suivant l'importance qu'accorde le dirigeant de l'entreprise à la trésorerie, la place de celle-ci varie dans l'organigramme de l'entreprise. Ainsi la trésorerie peut être un service, une division ou même une Direction. Certaines entreprises se sont organisées en sous-fonctions : front-office (opérationnel), back-office (administratif), middle-office (contrôle).

Les tâches attribuées à ces cellules sont :

 Les règlements faits en FCFA.

 Les transferts sur l'étranger réalisés en Devises.

 La gestion des comptes bancaires.

 La gestion des remises de chèques et des versements à distances.

 Le contrôle des agios et des conditions bancaires.

Figure n° 1 : organigramme de la trésorerie.

Source : http://financesNews.casanet.net.ma/financesnews/Bourse.asp n° 146, 01 Novembre 2001

3. PRINCIPES DE BASE DE LA TRESORERIE

3.1. Les recettes et les dépenses

L’entreprise est animée par des flux de recettes et de dépenses qui peuvent être classés en quatre grandes catégories :

- flux d’exploitation qui proviennent des opérations courantes : encaissement des ventes, décaissements des achats, des salaires et des autres consommations de l’entreprise ;

- flux d’investissement et de désinvestissement : paiement des acquisitions d’outils industriels (usines, machines) ou commerciaux (magasins, campagnes publicitaires) ou de participations financières (achats de titres), encaissements

liés à la vente des mêmes éléments ;

- flux purement financiers liés aux opérations d’emprunts ou de prêts de l’entreprise et plus exceptionnellement à l’apport de fonds par les actionnaires ou associés ;

- flux annuels de « répartition » du bénéfice : lorsque l’entreprise dégage un supplément de richesse, elle doit en allouer une partie à l’Etat et aux salariés (impôt sur les sociétés et participation) et elle peut en distribuer une partie à ses actionnaires ou associés.

Les recettes :

Les recettes les plus importantes sont :

- Les recettes de l'activité principale de l'entreprise

Elles sont encaissées soit par des caisses régionales

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